WikiDer > Индекс товарного канала

Commodity channel index

В индекс товарных каналов (CCI) является осциллятор первоначально представленный Дональдом Ламбертом в 1980 году.

С момента своего появления индикатор приобрел популярность и в настоящее время является очень распространенным инструментом трейдеров для определения циклических тенденций не только в сырьевых товарах, но также в акциях и валютах. CCI может быть адаптирован к таймфрейму рынка, на котором торгуются, путем изменения периода усреднения.

Расчет

CCI измеряет отклонение ценной бумаги от среднего статистического значения.[1]

CCI рассчитывается как разница между типичная цена товара и его простая скользящая средняя, разделенный на среднее абсолютное отклонение типовой цены. Индекс обычно масштабируется с коэффициентом, обратным 0,015, чтобы получить более читаемые числа:

,

куда пт это , SMA - простая скользящая средняя, ​​и MD это среднее абсолютное отклонение.

В целях масштабирования Ламберт установил константу на 0,015, чтобы гарантировать, что примерно 70–80 процентов значений CCI будут находиться в диапазоне от -100 до +100. CCI колеблется выше и ниже нуля. Процент значений CCI, попадающих между +100 и -100, будет зависеть от количества используемых периодов. Более короткий CCI будет более волатильным с меньшим процентом значений от +100 до -100. И наоборот, чем больше периодов используется для расчета CCI, тем выше процент значений между +100 и -100.

Интерпретация

Индекс относительной силы 14-периодный

Трейдеры и инвесторы используют индекс товарных каналов, чтобы определять развороты цен, экстремумы цен и силу тренда. Как и большинство индикаторов, CCI следует использовать в сочетании с другими аспектами технического анализа. CCI попадает в категорию импульсных осцилляторов. Помимо импульса, индикаторы объема и ценовой график также могут влиять на техническую оценку. Он часто используется для обнаружения отклонений от ценовых трендов в качестве индикатора перекупленности / перепроданности, а также для рисования на нем паттернов и торговли в соответствии с этими паттернами. В этом отношении он похож на полосы Боллинджера, но представлен как индикатор, а не как уровни перекупленности / перепроданности.

CCI обычно колеблется выше и ниже нулевой линии. Нормальные колебания будут происходить в диапазоне от +100 до −100. Значения выше +100 указывают на состояние перекупленности, а значения ниже -100 - на состояние перепроданности. Как и в случае с другими индикаторами перекупленности / перепроданности, это означает, что существует большая вероятность того, что цена скорректируется до более репрезентативных уровней.

CCI значительно выросла в популярности среди технических инвесторов; современные трейдеры часто используют этот индикатор для определения циклических тенденций не только в сырьевых товарах, но также в акциях и валютах.[2]

CCI, когда он используется в сочетании с другими осцилляторами, может быть ценным инструментом для определения потенциальных пиков и спадов в цене актива и, таким образом, предоставляет инвесторам разумные доказательства для оценки изменений в направлении движения цены актива.[2]

Торговые рекомендации Ламберта для CCI сосредоточены на движениях выше +100 и ниже -100 для генерации сигналов на покупку и продажу. Поскольку от 70 до 80 процентов значений CCI находятся в диапазоне от +100 до −100, сигнал на покупку или продажу будет действовать только от 20 до 30 процентов времени. Когда CCI поднимается выше +100, считается, что ценная бумага вступает в сильный восходящий тренд, и подается сигнал на покупку. Позиция должна быть закрыта, когда CCI опустится ниже +100. Когда CCI опускается ниже -100, считается, что ценная бумага находится в сильном нисходящем тренде, и подается сигнал на продажу. Позиция должна быть закрыта, когда CCI вернется выше -100.

Начиная с первоначальных руководящих принципов Ламберта, трейдеры также считают CCI ценным для определения разворотов. CCI - это универсальный индикатор, способный подавать широкий спектр сигналов на покупку и продажу.

  • CCI можно использовать для определения уровней перекупленности и перепроданности. Ценные бумаги будут считаться перепроданными, когда CCI опускается ниже -100, и перекупленными, когда он превышает +100. От уровней перепроданности сигнал на покупку может быть подан, когда CCI вернется выше -100. От уровней перекупленности сигнал на продажу может быть подан, когда CCI опустится ниже +100.
  • Как и в случае с большинством осцилляторов, дивергенции также могут применяться для повышения устойчивости сигналов. Положительное расхождение ниже -100 повысит устойчивость сигнала, основанного на движении назад выше -100. Отрицательная дивергенция выше +100 повысит надежность сигнала, основанного на движении назад ниже +100.
  • Разрывы линий тренда можно использовать для генерации сигналов. Можно провести линии тренда, соединяющие пики и впадины. От уровней перепроданности рост выше -100 и прорыв линии тренда можно считать бычьим. От уровней перекупленности снижение ниже +100 и прорыв линии тренда можно считать медвежьим.

Рекомендации

  1. ^ «Глоссарий торговых индикаторов AsiaPacFinance.com». Архивировано из оригинал на 2011-09-01. Получено 2011-08-01.
  2. ^ а б Индекс товарного канала на Инвестопедии

внешняя ссылка